随着保监会《关于开展老年人住房反向抵押养老保险试点的指导意见(征求意见稿)》面世，终于开始获得官方的初步认可。
以房养老看起来是种多赢的商业模式:老人不再担心养老费用问题，还可以住在熟悉的环境下养老;保险可以在老人去世后获得房产，通过支付养老费用与房产估值间赚差价;政府减轻了需支付养老资源的部分社会成本。
以房养老模式在很多发达的老龄化国家获得成功，但是为什么以房养老模式在中国不受待见?
中国正在逐步迈进老龄化社会，养老问题日益严峻:政府希望老人通过抵押房产的方式来获取稳定的养老资金。
但是对于许多空巢老人和失独老人来讲:日常除了药物费用和日常服务费用，没有太大的花销。而且他们更需要的是养老服务。
抵押房产的老人基于传统观念，往往希望房产有更好的估值，但是保险公司通常会考虑到考虑经济大势、购房需求变数等各类影响房价升值的不确定因素，做低房屋的未来增值部分。
在传统观念里，中国的房屋是具有传承价值的，可以作为传承传给下一代，而且老人住了那么久，对房屋有特殊感情。老人死后，房子不再属于自己或者亲属。
房产价值难估计
到手之后的房产到底如何估价?
第一个难题是中国房价的长期走势。2034年中国房价会怎么样?这不是一个精算师群体可以计算出来的难题。，中国房地产绑架的资源已经让全社会负担沉重，三四线城市的房产泡沫已经显现。
房屋价值随市场而变动，预期增值很难预测。但"以房养老"需要先行评估房屋资产价值，以此判定养老金额度。
实操过程牵涉太多
"以房养老"实操过程中房产的估值成了一大难题，老人往往希望房产估值超于现有价值，但是金融机构考虑多方面因素贬低房产价值。
在实操过程中，"以房养老"不仅要得到老人认可，也需要征得老人的子女同意。
而在长达几十年的抵押期限中，如何应对老人变卦、子女入住不退房等后续问题，目前也缺少配套的制度设计。
现在中国"以房养老"模式还不太成熟。这些问题并非是靠抵押房产来获取稳定的养老资金就能解决的。中国养老难题需要政府、企业和居民家庭共同承担责任，一起探索方向。
